![[personal profile]](https://www.dreamwidth.org/img/silk/identity/user.png){kind=small}
dolboed=Реклама=
Некоторое время назад я тут рассказывал, как завёл аккаунт в компании Нэттрэйдер, позволяющий торговать ценными бумагами на российских, европейских и зарубежных рынках. Идея состояла в том, чтобы попробовать различные варианты сделок, разобраться в них и наглядно показать читателю, как они работают, и чего ждать.
Первые сделки по аккаунту в системе Tradernet я совершил 27 января. По совету Марата Казакбаева, старшего специалиста отдела консультационного управления компании Нэттрэйдер, я в этот день купил за рубли бумаги трёх российских синих фишек: Сбербанка (по 94,59₽ за акцию), Алросы (по 59,63₽) и НЛМК (по 64,57₽). Вообще, особенностью работы с Tradernet является возможность для клиента не ломать самому голову над тем, какие сделки совершать, а слушаться своего консультанта. Его услуги заложены в тарифный план Личный брокер или Консультационное управление, и стоят от 1500 рублей в месяц на абонементе.
За полтора месяца на Сбербанке я заработал +15%, на Алросе — +18,55%, а на НЛМК — все +23,4%.
Логику Марата, посоветовавшего мне покупать в тот день именно российские бумаги за рубли, я мог бы попробовать угадать, но зачем же гадать, если консультант может и сам объяснить свои советы. Моё дело — задать вопросы, которые помогут и мне, и читателю понять логику совершённых сделок.
— Марат, почему Вам показалось, что 27 января стоит вкладываться именно в рублёвые активы, торгуемые на Московской бирже?
Это связано, прежде всего, с благодатной почвой для роста, которая сложилась на внешних рынках. Есть старое доброе правило, которое в период высоких цен на нефть мы стали забывать: российские акции растут в цене, если полить их сверху дорожающей нефтью. Сделав выборку из информационного шума вокруг нефти в январе, стало понятно, что аналитики, эксперты и вообще толпа ждет нефти по 25 долларов за баррель, ну тут плюс/минус 2 доллара по цели – это погрешность. Рынок устроен так, что после бурного снижения цен неминуемо грядет отскок. С октября по январь цена на нефть упала с 54 $ до 27 $, это очень много, 50%. А значит, и отскок должен был получиться знатный. Он, собственно, продолжился и до текущего момента. Вот в этом отскоке нефти, который повлечет за собой удорожание цен на отечественные бумаги, мы и поучаствовали.
— А можете ли объяснить выбор именно этих трёх фишек: Алросы, НЛМК и Сбера?
Помимо нефти появился еще один фактор, который сыграл на руку инвесторам российских акций – это слухи, факты, разговоры о приватизации. То тут, то там писали о грядущей продаже пакета акций государством в частные руки. Называли 7 компаний, среди которых были РЖД, Башнефть, Алроса, Аэрофлот, Совкомфлот, Роснефть, ВТБ. Плюс ко всему, по Алросе в этот период поступали воодушевляющие данные о перевыполненном за январь плане продаж и прибыли. Поэтому из приватизационного списка выбор пал именно на алмазодобывающую компанию. Хотя теперь понятно, что и Роснефть с Аэрофлотом можно было включить, но эти бумаги более волатильны, а лишних телодвижений делать не хотелось, то есть часто продавать и покупать этот актива в надежде на то, что эта идея заработает.
Другая идея – это переоценка стоимости рублевых активов из-за нового курса доллара. Из-за роста курса доллара подорожал не только российский быт(техника, автомобили, продукты), девальвационный эффект происходит и на финансовых рынках. В прошлом году в аналогичных условиях лучше всех дорожали металлурги, а из этого сектора наиболее интересный отклик от вложенных рублей получился у НЛМК. Собственно, выбор был очевиден.
Главный банк страны за год сумел приспособиться к новым реалиям в экономике. И пока топ-менеджеры искали пути выхода из кризиса в период 2014-2015 стоимость акций Сбербанка нещадно падала. Позитивная тенденция в делах Сбера наметилась с осени, и по логике вещей цена на бумагу должна была вернуться на старые уровни. А это где-то 110 рублей. Поэтому без Сбербанка было никуда.
— Как Вы оцениваете результат? Нужно ли кусать локти, что мы вложились в три разные фишки, а не в ту одну, которая в итоге оказалась самой доходной (в нашем случае — НЛМК).
Активное системное управление портфелем подразумевают диверсификацию, в нашем случае она была не широкой. Яйца в одну корзину не надо складывать потому, что они могут побиться. В случае с инвестициями, если вложить деньги только в один актив, можно нарваться на неблагоприятный период конкретно в этом инструменте. И вместо прибыли получить убыток. Когда мы купили три бумаги вместо одной, мы думали так: если вдруг что-то будет падать в цене, то за счет роста другой акции портфель хотя бы не уйдет в минус. У нас был план и он сработал на 100% – это главное. Ну а всех денег действительно не заработаешь. Можно, конечно, было купить только условный НЛМК, но тогда российская составляющая портфеля зависела от одного актива. А это повышенный риск.
— Какова правильная стратегия, применительно к таким позициям? В какой момент Вы б посоветовали фиксировать эту впечатляющую прибыль?
Вообще, российский рынок очень хорошо вырос. И надо сказать, что потенциал роста у него еще очень большой. Но с рынком в моменты разворота его основной тенденции лучше не спорить. Поэтому как только по этим позициям почувствуем признаки разворота, будем закрывать. Есть ощущение, что это произойдет в ближайшее время. Нефть достигла своего пика в районе 40 долларов и пока дальше не растет. А ведь именно рост цен на нефть был главным катализатором российского рынка.
— Если б Ваш прогноз оказался ошибочен, и три наших фишки решили бы в феврале посыпаться, а не вырасти в цене, как бы Вы советовали себя повести? Срочно фиксировать убытки, или вцепиться в бумаги зубами и ждать отскока?
Инвестирование в финансовые рынки подразумевает под собой две основные задачи: сохранение и увеличение капитала. И здесь не получится выделить приоритетную. Упрощенно можно выделить три фазы рынка: рост, падение и стояние на месте. С увеличением капитала более-менее понятно: купил акцию и ждешь, пока она вырастет – это фаза роста. Задача сохранения капитала подразумевает под собой неучастие в фазе снижения. То есть в момент входа в позицию, будь то Алроса или что-то другое, у нас в голове должно быть два сценария: на случай попадания в фазу роста и на случай намека на начало снижения. Поэтому приходится себя страховать и выставлять защитные стоп-приказы, то есть ограничивать и минимизировать убытки. Лучше продать бумагу и зафиксировать убыток в 3% и купить что-то растущее, чем замораживать деньги в активе, который упадет, как нефть, например, на -50%.
— Спасибо, Марат. Скажите, а Вы сами вкладываетесь в те бумаги, которые советуете покупать клиентам?
Финансовый результат управляющего активами напрямую зависит от доходности его клиентов: чем дольше доволен клиент, тем лучше. Инвесторы, в свою очередь, все разные. По склонности к риску стратегии работы с инвесторами можно условно разделить на три группы: консервативные, сбалансированные и агрессивные. И все эти подходы к управлению активами зачастую не пересекаются и даже взаимоисключающие. Невозможно одновременно находиться в двух местах, поэтому торговать условно по трем разным стратегиям тоже нельзя. Поэтому получается вкладываться не во все бумаги, а только в часть из них. А для тех инвесторов, которые торгуют голубыми фишками, в рамках компании Нэттрэйдер ведется публичный портфель Silver Surfer. Сделки по этой стратегии доступны на нашем сайте и в блогах, некоторые клиенты подписываются на смс-рассылку. Задать вопрос и пообщаться в режиме онлайн с управляющими активами можно каждый торговый день в режиме видеосовещания. Приглашаю всех желающих.
А пока вы ждете следующих постов, можете зарегистрировать учебный демосчет на сайте Трейдернет и попробовать что-то купить на виртуальные деньги, протестировать интерфейс терминала и рекомендации специалистов, подписаться на их блоги.
![[identity profile]](https://www.dreamwidth.org/img/silk/identity/openid.png){kind=small}
no subject
Date: 2016-03-18 10:10 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 10:12 am (UTC)Или взрослые люди процентам не обучены?
no subject
Date: 2016-03-18 10:15 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 10:30 am (UTC)Но про объёмы хотелось бы понять. От того, что я вложил в некую акцию 20.000 рублей или 200.000 рублей — доходность как-то меняется?
no subject
Date: 2016-03-18 10:32 am (UTC)когда вложишь 2 000 000, сразу всё поймешь. А лучше 20 000 000, чем больше сумма, тем быстрее доходит.
no subject
Date: 2016-03-18 10:36 am (UTC)По поводу суммы: игрался с 20 000 и 12 000 000. Никакой разницы нет, не выдумывайте.
no subject
Date: 2016-03-18 10:41 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 10:14 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 11:45 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 10:19 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 10:33 am (UTC)В предыдущем посте я рассказывал о том, как сам такие решения принимаю, опираясь на собственные знания и понимание трендов — на примере акций Яндекса и Нокии. Но про Сбер и Алросу у меня никакого понимания нет, я могу только слушать специалиста. Или вовсе не трогать эти бумаги, если я ему не доверяю.
no subject
Date: 2016-03-18 10:41 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 05:24 pm (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 11:02 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 10:26 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 10:33 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 11:22 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 11:33 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 12:17 pm (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 01:15 pm (UTC)я не в теме, просто мимоходом попутно видела
no subject
Date: 2016-03-18 01:32 pm (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 11:35 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 05:25 pm (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 07:05 pm (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 11:40 am (UTC)ну, пока, по крайней мере =(
no subject
Date: 2016-03-18 11:55 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 12:04 pm (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 12:10 pm (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 12:13 pm (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 12:34 pm (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 12:39 pm (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 01:13 pm (UTC)родом из блатного, но давным-давно перешедшее в бытовой-обиходный
не нравится "шныри" - есть альтернатива! клоуны у пидарасов (с)
no subject
Date: 2016-03-18 03:18 pm (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 01:00 pm (UTC)Я свой счет до сих пор не смог закрыть- после третьего "звонка в студию" в личном кабинете остались висеть копейки.
Тогда еще геной" Д.Матафанов был. но недавнее предложение вписаться снова в их систему выявило косяки в % комиссии.
Вывод: нарочно планируют обманывать клиентов.
no subject
Date: 2016-03-18 05:27 pm (UTC)no subject
Date: 2016-03-18 07:02 pm (UTC)развод рядовых обывателей - это бизнес с системным характером как наперсточники, каталы так и фондовый рынок.
для желающих обогатиться заниями читать Смарт-Лаб.
no subject
Date: 2016-03-18 10:13 pm (UTC)Именно так и происходит. После этого восхищенный сбывшимся прогнозом клиент получает второе письмо со вторым бесплатным примером. Типа, что на следующей неделе "Янки" выиграют у "Ред Сокс". И опять оно сбывается. Ну и всё, клиент готов. Он платит за сервис чудесных предсказаний.
В основе трюка - массовая рассылка. На тысячу людей отправляется прогноз, что победит "Зенит". На другую тысячу - что победит "Спартак". В случае победы "Зенита" вторая тысяча просто отваливается. А первую тысячу снова делят пополам: одной половине пишут предсказание, что победят "Янки". А второй половине - что "Ред Сокс".
Вот и сейчас, прочитав рекламный пост про удачно угаданные фишки, я очень интересуюсь, где вторая часть игроков, у которых не сбылось?
И правда, вот Сергей Доля пишет: "Были и неудачные сделки, например, покупка Алросы. Тот факт, что я дважды испытывал теплый прием в Мирном (где у Алроса штаб-квартира), вовсе не означает, что стоило покупать акции этой компании. Потерял около 6% за 10 дней на этой операции".
Как же теперь дела у Варламова, Доли и Мегаватника? Что-то давно не слышно их отчётов о стабильном росте доходов. Хотя начинали сходными постами.
no subject
Date: 2016-03-19 07:55 am (UTC)no subject
Date: 2016-03-20 12:12 am (UTC)no subject
Date: 2016-04-13 09:00 am (UTC)